Kalkulator CAGR: Kadar Pertumbuhan Tahunan
CAGR (Compound Annual Growth Rate) ialah kadar pertumbuhan tahunan yang mengambil kira kesan pengkompaunan dalam tempoh berbilang tahun. Ia adalah ukuran yang lebih tepat berbanding purata pertumbuhan biasa kerana ia mengukur kadar pertumbuhan sebenar yang menghasilkan nilai akhir daripada nilai awal dalam tempoh tertentu.
Cara Kira CAGR
CAGR dikira dengan membahagikan nilai akhir dengan nilai awal, menaikkan hasilnya kepada kuasa 1/n (di mana n ialah bilangan tahun), kemudian tolak 1 dan darabkan dengan 100 untuk mendapat peratusan.
Gunakan kalkulator faedah kompaun jika anda perlu mengunjur pertumbuhan ke hadapan berdasarkan kadar tertentu.
Formula CAGR: CAGR = [(Nilai Akhir ÷ Nilai Awal)^(1/n) − 1] × 100
Contoh Pengiraan CAGR
Ambil pelaburan RM10,000 yang berkembang kepada RM15,000 dalam tempoh 5 tahun:
- Nilai Akhir ÷ Nilai Awal = 15,000 ÷ 10,000 = 1.5
- 1.5^(1/5) = 1.5^0.2 = 1.0845
- 1.0845 − 1 = 0.0845
- 0.0845 × 100 = 8.45%
CAGR pelaburan ini ialah 8.45% setahun selama 5 tahun.
Apa itu CAGR?
CAGR ialah kadar pertumbuhan tahunan seragam yang menghasilkan nilai akhir daripada nilai awal dalam tempoh yang ditetapkan, dengan mengandaikan pertumbuhan berkompaun setiap tahun. Nama penuhnya ialah Compound Annual Growth Rate, atau dalam BM: Kadar Pertumbuhan Tahunan Kompaun.
Bezanya dengan pulangan tahunan biasa: CAGR meratakan semua naik turun tahunan kepada satu kadar tunggal. Pelaburan yang naik 30% satu tahun dan turun 10% tahun berikutnya bukan bermakna pertumbuhan purata 10% — CAGR mengira kadar sebenar berdasarkan titik mula dan titik akhir sahaja.
Mengapa CAGR Penting?
CAGR penting kerana ia memberi asas perbandingan yang adil antara pelaburan dalam tempoh berbeza. Tanpa cara kira CAGR yang standard, pelabur tidak boleh tahu sama ada ASB yang tumbuh 35% dalam 5 tahun lebih baik atau lebih teruk berbanding saham yang tumbuh 55% dalam 7 tahun. CAGR menukarkan kedua-dua kepada kadar tahunan yang boleh dibandingkan terus — dan dari situlah keputusan pelaburan yang lebih tepat bermula.
CAGR Mengikut Jenis Pelaburan
Setiap kelas aset mempunyai julat CAGR tersendiri berdasarkan rekod sejarah Malaysia:
| Jenis Pelaburan | CAGR Tipikal |
|---|---|
| ASB dan amanah saham | 5% – 7% |
| Saham bursa (KLSE) | 8% – 12% |
| Hartanah kediaman | 5% – 10% |
Bandingkan CAGR pelaburan anda dengan julat kelas aset yang sama. CAGR saham sebesar 6% mungkin mengecewakan; CAGR hartanah sebesar 6% mungkin munasabah. Konteks kelas aset menentukan sama ada angka itu baik atau tidak.
Untuk kira pulangan pelaburan satu kali tanpa pengkompaunan, lihat kalkulator ROI.
Had CAGR
CAGR meratakan turun naik. Dua dana yang sama-sama mencatat CAGR 9% boleh mempunyai profil risiko yang sangat berbeza: satu tumbuh stabil 8-10% setiap tahun, satu lagi melonjak 40% kemudian jatuh 20% sebelum naik semula. Dari sudut CAGR, kedua-duanya kelihatan sama.
Ini bermakna CAGR tidak mengukur risiko. Ia tidak menunjukkan berapa dalam nilai pelaburan pernah jatuh, berapa lama tempoh pemulihan, atau sejauh mana turun naik tahunan. Gunakan CAGR bersama ukuran seperti sisihan piawai atau maximum drawdown untuk gambaran yang lebih penuh.
| CAGR (%) | 5 Tahun | 10 Tahun | 15 Tahun | 20 Tahun |
|---|---|---|---|---|
| 5% | 1.28× | 1.63× | 2.08× | 2.65× |
| 8% | 1.47× | 2.16× | 3.17× | 4.66× |
| 10% | 1.61× | 2.59× | 4.18× | 6.73× |
| 12% | 1.76× | 3.11× | 5.47× | 9.65× |
| 15% | 2.01× | 4.05× | 8.14× | 16.37× |
| 20% | 2.49× | 6.19× | 15.41× | 38.34× |
Soalan Lazim
A CAGR (Compound Annual Growth Rate) ialah kadar pertumbuhan tahunan kompaun — kadar seragam yang menghasilkan nilai akhir daripada nilai awal dalam tempoh tertentu, dengan mengambil kira kesan pengkompaunan setiap tahun.
A Cara kira CAGR menggunakan formula: CAGR = [(Nilai Akhir ÷ Nilai Awal)^(1/n) − 1] × 100, di mana n ialah bilangan tahun. Contoh: RM10,000 tumbuh kepada RM15,000 dalam 5 tahun, CAGR = [(15,000 ÷ 10,000)^(1/5) − 1] × 100 = 8.45%.
A CAGR yang baik bergantung kepada jenis pelaburan. ASB biasanya 5-7%, saham bursa 8-12%, hartanah 5-10%. Bandingkan CAGR pelaburan anda dengan penanda aras kelas aset yang sama untuk penilaian yang adil.
A CAGR penting kerana ia meratakan turun naik tahunan dan memberikan satu nombor untuk membandingkan pelaburan dalam tempoh berbeza. Tanpa CAGR, sukar untuk tahu sama ada dana A yang tumbuh 40% dalam 3 tahun lebih baik daripada dana B yang tumbuh 60% dalam 5 tahun.
A Pertumbuhan purata hanya tambah semua kadar tahunan dan bahagi dengan bilangan tahun. CAGR mengambil kira pengkompaunan. Pelaburan yang naik 50% kemudian turun 33% mempunyai pertumbuhan purata 8.5% tetapi CAGR 0% — CAGR lebih jujur tentang prestasi sebenar.